Basilea III, nuevas reglas para fortalecer los bancos

En la sede del Banco de Pahos Internacionales se adoptaron las nuevas reglas. Keystone Archive

Un acuerdo para fortalecer la solidez de los bancos en caso de crisis fue aprobado el domingo por la tarde en Basilea. Las autoridades de control de Suiza manifestaron su beneplácito por la medida que, sin embargo, generó preocupación entre instituciones bancarias.

El plan aprobado en Basilea prevé en particular un aumento en los fondos propios de las instituciones financieras en un esfuerzo por fortalecer su solidez ante futuras crisis.

El texto, conocido de manera informal como ‘Basilea III’ contribuirá “a la estabilidad financiera a largo plazo” y “al crecimiento”, dijo Jean-Claude Trichet, presidente del Banco Central Europeo (BCE) y del grupo de gobernadores y dirigentes de las autoridades de supervisión, en un comunicado.

Entre las principales medidas, el texto prevé un fortalecimiento del ratio de los fondos propios de los bancos, uno de los indicadores más importantes para medir la solidez financiera de las instituciones.

Horizonte 2019

Los bancos deberán elevará el ratio mínimo de los fondos propios ‘duros’, la parte más sólida de los fondos propios compuesta de acciones y utilidades retenidas, del 2% actual al 4,5% de los activos. A esto se añade un amortiguador financiero adicional del 2,5%, que lleva el total de capital ‘duro’ al 7%.

El coeficiente de fondos propios ‘Tier 1’, será incrementado de 4% a 6%. Estas medidas entrarán en vigor progresivamente a partir del 1 enero de 2013 para su aplicación en 2015 y su instalación definitiva en 2019.

Este paquete de reformas, que también introducirá nuevas normas sobre el dinero en efectivo, tendrá que ser avalado en la reunión de líderes del G20 en noviembre en Seúl, precisó el Banco de Pagos Internacionales (BPI) al final de esta reunión en su sede en Basilea.

Un acuerdo “indispensable”

“Los acuerdos logrados permiten un importante fortalecimiento de las normas internacionales sobre el capital”, dijo Jean-Claude Trichet.

Este acuerdo era “indispensable”, estimó el vice-presidente de la Autoridad Federal de Supervisión de Mercados Financieros (FINMA), Daniel Zuberbühler. “Hará el sistema financiero mundial más resistente contra crisis futuras”, agregó el presidente del Banco Nacional Suizo (SNB) Philipp Hildebrand.

Inquietud de los bancos

Esta reforma, destinada a evitar un derrumbe del sistema bancario como durante la caída del banco estadounidense Lehman Brothers en 2008, provocó reacciones en el sector bancario. Los dirigentes de los grandes establecimientos financieros temen que estas nuevas directivas les obliguen a utilizar sumas colosales.

Los banqueros centrales admitieron que los grandes bancos necesitarían “un monto importe importante de capitales suplementarios para responder a estas nuevas normas”, según un comunicado. De ahí una entrada en vigor progresiva.

Los banqueros advirtieron que establecerán “procesos rigurosos de información para vigilar los ratios durante el período de transición”. Guardaron sin embargo una puerta abierta a ajustes eventuales al anunciar que “responderán a las consecuencias inesperadas en caso necesario”.

Credit Suisse, sereno

La Federación Bancaria Francesa (FBF) consideró por su parte que “las exigencias del Comité de Basilea requerirán esfuerzos considerables por parte de los bancos”. Sólo muy pocos de éstos satisfacen hoy esas nuevas exigencias, lo que los va a conducir a colocar una parte significativa de sus beneficios en reserva e incluso a utilizar capital si ello se revela insuficiente.

Entre los “buenos alumnos”, Credit Suisse, que afirma haber anticipado esta reforma y se define como “uno de los bancos mejor capitalizados del mundo”, considera que esta nueva regulación no lo impactará.

El UBS, por su parte, se limitó a tomar nota de la decisión del Comité de Basilea y prometió conformarse con las recomendaciones del FINMA y ponerlas en ejecución “en los plazos prescritos”.

Bancos más seguros

Interrogado por la radio suiza en expresión alemana, el profesor Manuel Ammann, de la Universidad de San Gall, consideró que Basilea III hará más seguros a los bancos. En su opinión, el aumento del ratio de fondos propios del 4 al 6 % es la medida más importante del plan adoptado el domingo. Esto debería permitir a las instituciones bancarias tener un rápido acceso a efectivos en caso de crisis.

No obstante, el especialista en mercados financieros considera difícil determinar si las medidas adoptadas son bastante severas. El veredicto se conocerá durante la próxima crisis.

LA REGULACIÓN DEL G-20

Normas. Basilea III está en el centro del dispositivo desplegado por el G-20 para detener una crisis financiera en la que se destinaron miles de millones de dólares de dinero público para proteger al sistema bancario. El G20 debe aprobar en noviembre la nueva normativa en noviembre.

Los fondos de cobertura. Basilea III reclama un control más estricto del riesgo sistémico, tanto a nivel nacional como internacional. Entre otras medidas, establece el principio de una homologación obligatoria para los fondos especulativos que superen ciertos montos y la retención de los bancos de una parte de los productos en títulos que vendan.

Normas de Contabilidad. El G-20 fijó el mes de junio de 2011 como fecha límite para el desarrollo de un conjunto único de normas contables. También adoptó el principio de prohibir los pagos que estimulen riesgos excesivos.

Demasiado grande para quebrar. Se estudian diversas medidas para evitar que el dinero público sea destinado a sacar a flote a las instituciones financieras muy grandes. Los establecimientos considerados como de importancia sistémica, deben elaborar sus propios planes de liquidación, los cuales, en caso de debacle, tendrían que proteger al sistema financiero de los posibles efectos.